Doric Flugzeugfonds 8 - Doric Asset Finance

Doric Asset Finance Doric Flugzeugfonds 8

Aktuelle Beteiligungsangebote im Bereich Flugzeugfonds finden Sie in unserer Fondsübersicht.

Übersicht	Fondsporträt	Initiator	News

Initiator	Doric Asset Finance
Fondsbezeichnung	Doric Flugzeugfonds 8
Fondssegment	Flugzeugfonds
Fondsobjekte	Boeing 777-300ER
Prognostizierte Ausschüttungen ansteigend von… auf…	7,25 % - 14 %
Emissionsjahr	2010
Laufzeit	18 Jahre

Übersicht

Initiator	Doric Asset Finance
Fondsbezeichnung	Doric Flugzeugfonds 8
Fondssegment	Flugzeugfonds
Fondsobjekte	Boeing 777-300ER
Prognostizierte Ausschüttungen ansteigend von… auf…	7,25 % - 14 %
Emissionsjahr	2010
Laufzeit	18 Jahre

Fondsporträt

Fondskonzeption

Das vorliegende Beteiligungsangebot ermöglicht den Anlegern eine Treugeberbeteiligung, d. h. mittelbarer Erwerb von Kommanditanteilen an der Doric Flugzeugfonds Achte GmbH&Co. KG, die wirtschaftlicher Eigentümer einer Boeing 777-300ER ist. Zum Zwecke der Registrierung und Besicherung wurde das rechtliche Eigentum am Flugzeug auf die Doric Flight Administration GmbH übertragen.

Leasingenehmer ist die Cathay Pacific Airways Limited, ein international operierendes Unternehmen mit Langstreckenflugzeugflotte.

Investitionsobjekt des Doric Flugzeugfonds 8

Langstreckenflugzeug Boeing 777-300ER mit einer maximalen Reichweite von ca. 14.685 km , zwei Triebwerken und einer Passagierkapazität von 365 Passagieren bei einer Standard Boeing 3-Klassen-Konfiguration bzw. 301 Passagiere bei einer Cathay Pacific 3-Klassen-Konfiguration. Die Auslieferung durch den Hersteller und der Erwerb durch den Emittenten war der 22.Mai 2009. Der Kaufpreis beträgt USD 135.000.000.

Leasingvertrag

Leasingnehmer ist die Cathay Pacific Airways Limited. Mit ihr wurde ein Leasingvertrag mit einer Grundlaufzeit von zehn Jahren ab Auslieferung des Flugzeuges plus erste Verlängerungsoption von weiteren zwei Jahren sowie danach fünf weitere Verlängerungsoptionen von jeweils mindestens 18 Monaten bis zu längstens zwei Jahren. Die Gesamtlaufzeit kann damit maximal 22 Jahre betragen. Bei Nichtausübung der ersten Verlängerungsoption ist eine Abstandszahlung i.H.v. ca. USD 12.960.000 und EUR 7.980.000 vom Leasingnehmer zu leisten oder ein Ersatzleasingnehmer zu stellen, der mindestens die gleichen Leasingraten für die nächsten zwei Jahre zahlt wie vertraglich mit Cathay Pacific vereinbart, soweit der Emittent und der Sicherheitentreuhänder, die Norddeutsche Landesbank Girozentrale, dies akzeptieren.

Die Zahlung der Leasingraten über die ersten zehn Jahre und während der ersten Verlängerungsoption erfolgt teilweise in US-Dollar und teilweise in Euro. Die Euro-Rate wurde für die Dauer von zwölf Jahren zwei Tage vor Auslieferung des Flugzeuges festgelegt. Die Euro-Leasingrate beträgt € 342.198. Bei einem 1-Monats-US-$-LIBOR-Satz i. H. v. 0,350813 % p. a. beträgt die US-$-Leasingrate USD 547.219,51. Bei einer Abweichung des 1-Monats-US-$-LIBOR-Satzes um 0,10% nach oben oder nach unten, verändert sich die USD-Leasingrate entsprechend um USD 4.294 nach oben oder nach unten.
Bei Ausübung der weiteren Verlängerungsoptionen sind von Cathay Pacific die folgenden Leasingraten zu zahlen:
USD 1.059.750 pro Monat bei Ausübung der 2. Verlängerungsoption
USD 1.019.250 pro Monat bei Ausübung der 3. Verlängerungsoption
USD 1.951.750 pro Monat bei Ausübung der 4. Verlängerungsoption
USD 1.884.250 pro Monat bei Ausübung der 5. Verlängerungsoption
USD 1.816.750 pro Monat bei Ausübung der 6. Verlängerungsoption

Eine prognostizierte Veräußerung des Flugzeuges des Doric Flugzeugfonds 8 ist nach 18 Jahren zu ca. 44% des ursprünglichen Kaufpreises vorgesehen.

Leasingnehmer

Der Leasingnehmer Cathay Pacific Airways Limited ist ein tradtionsreiches Hongkonger Unternehmen. Gegenwärtig bedient Cathay Pacific 114 Flugziele in 35 Ländern. Aktuell betreibt Cathay Pacific 126 Flugzeuge, davon sind zwölf Flugzeuge, im Wesentlichen ältere, ineffiziente Typen, derzeit stillgelegt. 94 Flugzeuge befinden sich im Eigentum von Cathay Pacific. Das Durchschnittsalter der in Betrieb befindlichen Flotte beträgt momentan 10,2 Jahre.

Cathay Pacific und ihre Tochtergesellschaft Dragonair erhielten für ihr Nachhaltigkeitsengagement im Juli 2009 internationale Anerkennung. Die Global Reporting Initiative (GRI) zeichnete den Report der Fluggesellschaften mit der Bewertung A+ aus, der höchsten international akzeptierten Wertung nach Richtlinien der GRI für einen Corporate Social Responsibility Bericht. Die im August veröffentlichten Halbjahresergebnisse 2009 weisen einen Gewinn von umgerechnet ca. USD 118 Mio. (HKD 921 Mio.) aus. Dies ist im Wesentlichen ein Resultat von Bewertungsgewinnen aus den abgeschlossenen Treibstoffsicherungspositionen. Im Vergleich zum Jahr 2008 wurde im ersten Halbjahr 2009 ein Bewertungsgewinn i. H. v. umgerechnet USD 269 Mio. erzielt.

Ausschüttungen

Die Anleger des Doric Flugzeugfonds 8 erhalten prognosegemäss anfängliche Ausschüttungen in Höhe von 7,25% p.a. für die Jahre 2010 bis 2023, ansteigend auf 14% p.a. für die Jahre 2024 bis 2027. Aus Veräußerung und Liquidität erhalten die Anleger zusätzlich eine weitere Auszahlung in Höhe von 92,25% im Jahr 2027, hierbei wurde ein Veräusserungserlös von USD 58.970.000 unterstellt. Somit werden Gesamtauszahlungen von rund 250% bezogen auf das Einlagerkapital geleistet, wovon 157,5% durch laufende Auszahlungen erbracht werden. Ausschüttungen erfolgen in Euro, jeweils bis Juli des folgenden Jahres, erstmals im Jahr 2011 für das Jahr 2010.

Neuemissionen im Bereich Flugzeugfonds

Initiator	Fondsbezeichnung	Mindestanlage	Laufzeit
KGAL	SkyClass 57	10.000 EUR	10 Jahre
HEH	Flugzeugfonds 14 HEH Sevilla	10.000 EUR	17 Jahre
Hansa Treuhand	Sky Cloud IV A380	10.000 EUR	15 Jahre
HEH	Flugzeugfonds 13 HEH Barcelona	10.000 EUR	17 Jahre
Dr. Peters	DS-Fonds Nr. 139 Flugzeugfonds XIII	10.000 EUR	17 Jahre
Lloyd Fonds	A380 Singapore Airlines	15.000 USD	15 Jahre

Initiator

Doric Asset Finance

Die Doric Asset Finance verfolgt das Ziel, solide Investmentchancen in den Segmenten Transport, Immobilien und Energie anzubieten, von denen eine langfristig positive Wertentwicklung zu erwarten ist. Besonders im aktuellen Marktumfeld überzeugt die klare Strategie der Doric: das Unternehmen investiert in reale Wirtschaftsgüter, wodurch sich seine Produkte von vielen anderen Formen der Kapitalanlage unterscheiden. Alle Transaktionsprozesse der Doric durchlaufen eine umfassende Risikoprüfung.

International erfahren

Das internationale Team von Doric Asset Finance verfügt über langjährige Erfahrung in der Arrangierung von Investitionen und deren Finanzierung. Das Unternehmen ist darin versiert, rechtliche, steuerliche und wirtschaftliche Aspekte einer – auch grenzüberschreitenden – Investition in all ihren Facetten auszuwerten. Doric stellt insofern oftmals das fehlende Bindeglied zwischen standesrechtlichen Beratern (insbesondere Rechtsanwälten und Steuerberatern) und Objektvermittlern dar.

"Hands-on" tätig

Bei der Investitionsentscheidung verlässt sich Doric Asset Finance nicht alleine auf externe Berater, sondern nutzt das interne Fachwissen und die über die Jahre gewonnenen Erfahrungen, um diese für den Anleger gewinnbringend einzusetzen. Dieser proaktive Ansatz setzt sich im Asset Management nahtlos fort.

Leistungen für andere Anbieter

Doric ist in der Rolle des Asset Managers als Partner für andere Marktteilnehmer tätig. Ein jeweils spezialisiertes Team verfolgt die Entwicklung der jeweiligen Investition, um weiteres Optimierungspotential zu heben sowie um gegebenenfalls eingreifen und gegensteuern zu können. Ziel ist, die Stabilität und Effizienz der Investitionen dauerhaft zu gewährleisten.

Innovativ strukturieren

Das Unternehmen geht neue Wege bei der Auswahl und Strukturierung von Beteiligungsmöglichkeiten und treibt innovative Ideen voran. Das Segment der Flugzeugbeteiligungen in Deutschland hat es auf diese Weise zu neuem Leben erweckt. Hier ebenso wie im Bereich der Erneuerbare Energien zählt Doric Asset Finance bereits heute zu den Marktführern.

Doric-Fonds (Stand Dezember 2010)

Anzahl der Fonds: 19
Transaktionsvolumen inkl. Agio kumuliert: rund USD 2,7 Mrd
Eigenkapital inkl. Agio kumuliert: mehr als USD 1,2 Mrd
Anzahl der Beteiligungen: über 37.000
Fondsangebote: 2 Immobilienfonds, 14 Schiffsbeteiligungen und Flugzeugfonds, 3 Erneuerbare-Energien-Fonds

Ein Expertenteam aus dem Energiesektor verwaltet die Erneuerbare-Energien Projekte der Doric Asset Finance. Die Anlagen unterliegen einer laufenden Kontrolle und Prozessoptimierung vor Ort. So konnten zum Beispiel die 40 Biogasanlagen des Bioenergieparks “Klarsee“ in Mecklenburg-Vorpommern schon Ende 2007 die prospektierte Elektrizitätsproduktion übertreffen. Im Rahmen des Doric Green Power Fonds werden nun verschiedene Anlagen ab dem frühen Entwicklungs- und Baustadium vom Asset Management begleitet.

Ein kontinuierliches Management von Immobilieninvestitionen sowie die Erstellung regelmäßiger und detaillierter Asset Management Reports ist für Doric selbstverständlich. Die in den Berichten enthaltenen Analysen erlauben es, die Investitionen fundiert zu steuern und so für Eigentümer ein optimale Wertentwicklung zu erzielen. So steht das eigentümerorientierte Asset Management bei dem Unternehmen im Fokus. Kernpunkt hierbei ist die Varianzanalyse unter Berücksichtigung der definierten finanziellen und operativen Ziele.

Doric Asset Finance ist Asset Manager renditeorientierter Investitionen im Bereich Aviation. Das Team arbeitet seit vielen Jahren im Bereich Luftfahrt und ist ein erfahrener Partner bei der Finanzierung, dem laufenden Management und der Wiedervermarktung z.B. von Flugzeugen.

Folgende Fonds von Doric Asset Finance können wir Ihnen derzeit anbieten. Für nähere Informationen zu den einzelnen Fonds wählen Sie diese bitte in der Übersicht aus oder verwenden Sie unser Anfrageformular.

News

02.06.2010

Erfreuliche Entwicklung des Doric Flugzeugfonds 8

Der Doric Flugzeugfonds 8 des Initiators Doric Asset Finance entwickelt sich bereits während des Platzierungszeitraums sehr erfreulich. Bereits zum jetzigen Zeitpunkt konnten liquiditätswirksame Ersparnisse von 1,25 Millionen Euro verbucht werden. Dies ermöglicht erhöhte jährliche Ausschüttungen von 7,4 % bereits ab dem kommenden Jahr 2011. Die Cathay Pacific Gruppe - Cathay Pacific Airways Limited ist der Leasingnehmer - erzielte 2009 einen Gewinn von 623 Millionen USD und startete auch sehr erfolgreiche ins Jahr 2010.

Anleger können sich weiterhin an dem Doric Flugzeugfonds 8 beteiligen. Gegenstand des Fonds ist ein Langstreckenflugzeug des Typs Boeing 777-300ER. Die Grundlaufzeit des Leasingvertrages mit Cathay Pacific beträgt 10 Jahre.